Como Investir no Tesouro Direto? O Passo a Passo Mais Completo

Como investir em um Tesouro Direto?

Essa pergunta está se tornando mais comum. Isso ocorre porque o número de investidores no Tesouro Direto está aumentando significativamente mês a mês.

Nos últimos 12 meses, o programa cresceu 61%, graças aos avanços tecnológicos e à disseminação da educação financeira no país. E à medida que o número de investidores aumenta, mais e mais pessoas estão ouvindo sobre isso, mesmo sem saber o que é.

Em abril de 2019, o Programa atingiu a marca de 1 milhão de investidores ativos. Isso significa que não apenas 1 milhão de pessoas estão cadastradas no sistema, mas 1 milhão de pessoas investiram no programa.

Esse número é grande e é um marco a ser comemorado.

Observe como o programa cresce exponencialmente. Isso porque o programa está se tornando cada vez mais atraente para os investidores. Reduzindo custos (que já eram baixos) e melhorando o retorno do investimento.

No entanto, a população atual do Brasil é de mais de 200 milhões de pessoas. Portanto, mesmo com todos os benefícios de investir em um Tesouro Direto, menos de 0,5% da população o faz.

Isso mostra quanto trabalho ainda precisa ser feito. Trabalhar para aumentar a conscientização pública sobre a educação financeira. Para que mais e mais pessoas tomem conhecimento de suas finanças.

Isso permite que tenham mais liberdade e tomem melhores decisões financeiras em suas vidas. Portanto, o objetivo deste artigo é explicar o que é o Tesouro Direto e também ensinar como investir no Tesouro Direto de forma simples e prática.

O que é Tesouro Direto?

O Tesouro Direto é um programa criado pelo governo federal em 2002 em colaboração com a BM&F Bovespa, antiga bolsa de valores. Atualmente, a bolsa de valores oficial no Brasil é a B3.

O programa visa fornecer acesso a títulos negociados em bolsa para toda a população do Brasil. Antes da criação do programa, o investimento em títulos públicos só era possível por meio de fundos mútuos de renda fixa.

Esses fundos tinham uma alta taxa de administração, principalmente para aplicações de baixo valor, o que tornava esse investimento pouco atraente para os pequenos investidores.

O objetivo do investimento em títulos do governo é captar recursos para financiar a dívida pública. Isso significa que, quando você investe em um Tesouro Direto, está na verdade emprestando dinheiro ao governo.

Assim, ele poderá usar o dinheiro para investir em obras de infraestrutura que beneficiarão o povo brasileiro. É possível fazer esse empréstimo por meio do programa Tesouro Direto, por meio do qual o investidor compra títulos públicos.

Esses títulos serão vinculados ao CPF do investidor por um determinado período de tempo na data da compra. Ao final desse período, o governo comprará esses títulos de volta do investidor com juros. Assim todos ganham.

Características dos títulos diretos do governo

Antes de explicar como investir em tesouros diretos, é importante explicar como o programa funciona e quais são seus benefícios. O programa de tesouraria possui vários títulos que o investidor pode escolher para aplicar seu dinheiro.

Todos esses títulos são considerados investimentos de renda fixa. Porém, cada um deles possui suas peculiaridades, que veremos a seguir. Os títulos do Tesouro são divididos em 3 classes diferentes.

Prefixo

Anteriormente denominada LTN (Letra do Tesouro Nacional), essa classe de ativo apresenta rentabilidade específica no momento da compra. Títulos prefixados são aqueles pelos quais o investidor já sabe exatamente quanto receberá se ficar com o investimento até o vencimento.

Esses títulos são mais adequados para um investidor que não precisa de complementação imediata com renda e que pode deixar o dinheiro investido.

O pagamento é feito uma única vez, no vencimento da garantia ou em caso de venda antecipada. Ainda na classe prefixada estão aqueles com taxa semestral (NTN-F).

Estes também têm sua rentabilidade apurada no momento da compra. Porém, ao contrário das LTN, em que o pagamento é pontual, os títulos semestrais fazem parte do rendimento obtido a cada 6 meses.

Pós-fixados

Títulos pós-fixados são aqueles que estão vinculados a um indexador. Um índice é qualquer índice econômico usado como referência para determinar a lucratividade de um investimento.

O título pós-fixado que temos que comprar no programa hoje é a Selic do Tesouro, ou LFT (Letra Financeira do Tesouro). Está atrelado à taxa Selic, que é a principal taxa de juros da economia.

É usado pelo Banco Central para controlar a inflação e também afeta todas as taxas de juros do país. A aplicação em Tesouraria Selic trará variação exatamente cumulativa da Selic ao longo de todo o período contratado.

Este investimento é altamente recomendado para quem está a fazer uma reserva de emergência, pois é possível comprar o dinheiro usado a qualquer momento sem perder rentabilidade.

Híbridos

Títulos híbridos, como você pode imaginar, são uma mistura de pré-fixados e pós-fixados. Parte de sua lucratividade está vinculada a algum índice econômico e outra é fixa.

Os títulos híbridos do Tesouro Direto têm retorno atrelado ao IPCA (inflação) e outro componente fixo. Desta forma, garante-se que o investidor nunca perca o poder de compra, pois o investimento estará sempre acima da inflação.

Os títulos híbridos, conhecidos como Tesouro IPCA + (NTN-B Principal), são os mais adequados para fins de longo prazo.

Abaixo, imagem do site do Tesouro Direto com todos os títulos à venda. De títulos híbridos “IPCA indexados”

Vantagens de investir em Tesouro Direto

Agora que sabemos o que é o Tesouro Direto e como funciona o programa, vamos ver os benefícios de investir nele.

Segurança

O Tesouro Direto é considerado o investimento mais seguro do Brasil. Isso porque, conforme explicado acima, quando você investe em um Tesouro Direto, você está emprestando dinheiro para o governo.

No entanto, você pode se perguntar se é realmente seguro emprestar dinheiro ao governo, dada a situação da dívida do país e o atual cenário econômico.

Mas fique tranquilo, é perfeitamente normal que um país esteja endividado. Desde que o programa foi criado, ele nunca decepcionou o investidor.

Na verdade, o Tesouro Direto é ainda mais seguro do que economizar dinheiro! “Mas como isso acontece? ”

É fácil.

Quando você tem dinheiro em sua conta poupança, significa que está emprestado em seu banco. Embora o colapso de um grande banco seja muito difícil, é ainda mais difícil quebrar um país inteiro.

Mesmo se isso acontecesse, o banco entraria em colapso antes do país. Portanto, o tesouro é mais seguro do que a poupança.

Acessível

Lembra que o objetivo do programa era permitir que toda a população do Brasil negociasse com títulos públicos? Sim. Além de muito seguros, os títulos do Tesouro também são muito acessíveis.

Isso significa que você pode investir por muito pouco dinheiro. Na foto acima, no caso dos títulos do Tesouro, é possível observar que o preço unitário de um título varia de pouco mais de 600 reais a 10.000 reais.

No entanto, este é o preço de toda a unidade de cada título. O Tesouro permite adquirir parcelas de até 1% de cada título, com aplicação mínima de 30 reais.

Assim você pode investir em um Tesouro Direto por pouco mais de 30 reais!

Liquidez

Liquidez é a facilidade com que um investidor deve transformar seus títulos em dinheiro. No caso do Tesouro, esta liquidez é muito elevada, pois só disponibiliza o dinheiro um dia útil após o envio do pedido de resgate.

No entanto, lembre-se de que vender um título antes de sua data de vencimento nem sempre é uma boa ideia.

Com exceção da Selic Tesouraria, onde é possível pré-vender sem perder rentabilidade, com outros títulos, o investidor corre algum risco ao vender antecipadamente.

Discutiremos esses riscos mais tarde.

Lucratividade

Além de garantir segurança, liquidez e disponibilidade, o Tesouro Direto também possui títulos com retornos bastante atrativos.

Certamente mais atraente do que economia. Por exemplo, a Selic Tesouro, considerada a ação mais conservadora do Brasil, já rende mais do que poupança, mesmo descontando os impostos.

Custos de investimento em tesouraria direta

Ao investir em um Tesouro Direto, existem certos custos que um investidor sempre enfrentará. Mas existem outros dos quais você pode fugir, então você precisa estar atento.

Taxa de Custódia

O primeiro que não pode ser evitado é a taxa de depósito de títulos cobrada pela bolsa de valores brasileira.

Sobre o valor investido pelo investidor, cobra uma taxa de 0,25% ao ano, justamente por exercer a função de detentor dos títulos do Tesouro do CPF de cada investidor.

Essa taxa é cobrada semestralmente, nos primeiros dias úteis de janeiro e julho, respectivamente.

Imposto de Renda

Tal como acontece com a taxa de assistência, não há escape do imposto de renda. I.R. é cobrado sobre cada garantia do Tesouro Direto, sempre com foco exclusivamente na rentabilidade da aplicação.

O imposto de renda é cobrado de acordo com uma tabela de regressão, onde quanto mais tempo o dinheiro for gasto, menor será a taxa cobrada. A taxa mais baixa é de 15% após 2 anos de uso. Existe uma tabela abaixo.

Lembre-se de que o imposto de renda é cobrado apenas sobre o lucro. Digamos que você tenha investido 1000 reais. E um ano depois, ele salvou 1100.

Assim, a alíquota de 17,5% (a alíquota correspondente ao período de 1 ano de aplicação) incidirá apenas sobre o lucro de 100 reais. Nesse caso, será pago imposto de renda de R$ 17,50.

Imposto sobre operações financeiras (IOF)

Assim como o imposto de renda, o IOF incide apenas sobre o lucro de sua aplicação. Mas tenha muito cuidado aqui, pois esse é um custo do qual você pode se livrar.

O IOF só é cobrado se o resgate for feito dentro de 30 dias da solicitação. Por este motivo, é sempre recomendável deixar o dinheiro investido no cofre por pelo menos 30 dias.

O IOF também segue uma tabela regressiva onde 96% do imposto sobre o lucro é cobrado se for resgatado no primeiro dia de reclamação e chega a 0 no 30º dia.

Abaixo está uma tabela regressiva IOF.

Taxa administrativa

A taxa de administração é cobrada pelo depositário da transação. Ou seja, o corretor que você usa para comprar os títulos. É cobrado tanto pela compra quanto pela custódia dos títulos do investidor.

Porém, muita atenção pois essa taxa também pode ser evitada. Isso ocorre porque a maioria dos corretores de ações agora libera taxas de administração para seus investimentos no Tesouro Direto.

Portanto, é um fator muito importante na escolha de uma corretora. Procure corretores com taxa de juros zero que irão investir no Tesouro Direto.

Risco relacionado ao investimento em Tesouro Direto

Além dos prós, e antes mesmo de falar em investir em um Tesouro Direto, é importante falar sobre os riscos envolvidos.

“Mas como isso acontece? Não é esse o investimento mais seguro do Brasil? ” Sim, ele é.

No entanto, o risco que mencionei antes de o governo não pagar a você é o risco de crédito.

Em outras palavras, esse sim é praticamente nulo porque, na pior das hipóteses, o governo apenas imprime mais dinheiro para pagar você.

Bem, existem dois outros tipos de risco que um investidor precisa estar ciente ao investir no Tesouro Direto.

Risco de Mercado

Os títulos do Tesouro são cotados no mercado. Em outras palavras, isso significa que o preço unitário de compra e venda de um título flutua diariamente, dependendo das oscilações da economia.

Portanto, não é recomendável vender um título antes de seu vencimento (exceto para Tesouraria Selic). Portanto, ao comprar um título fixo ou híbrido, você pode pagar por exemplo o valor 1000 reais em uma unidade.

Mas algum tempo depois, por conta das oscilações da economia e mudanças nas taxas, o valor unitário passou para 950 reais. Dessa forma, se você vender antecipadamente, perderá dinheiro.

Risco de liquidez

O risco de liquidez é que você não pode converter seus títulos em dinheiro. O mercado imobiliário é um exemplo de ativos com baixíssima liquidez.

Se você está tentando vender um imóvel, pode levar meses ou até anos. No entanto, no caso dos títulos do Tesouro, conforme mencionado anteriormente, esse risco é muito baixo.

Pois, ao solicitar o cancelamento da aplicação, o tesouro disponibiliza o dinheiro um dia útil depois na conta da corretora.

Spread

Este é provavelmente o único ponto que você deve saber, até mesmo no Tesouro da Selic. O spread é a diferença entre o preço de compra e o preço de venda de um título.

Suponha que você compre um título e queira vendê-lo no mesmo dia (se possível). Então você perderia dinheiro, mesmo com a Selic do Tesouro. Porque o preço de venda de um título é sempre ligeiramente inferior ao preço de compra.

Essa diferença, na Selic do Tesouro, é paga com uma aplicação de vários dias, geralmente pouco antes dos 30 dias. Portanto, é novamente importante não resgatar o seu investimento até que tenham expirado os 30 dias.

Passo a passo Como investir em Tesouro Direto

Agora que você tem uma visão geral do que é o Tesouro Direto, vamos passar às etapas práticas sobre como investir em um Tesouro Direto.

Etapa 1: Abra uma conta em uma corretora

A primeira coisa a fazer é abrir uma conta na corretora. O corretor atuará como um intermediário entre você e o Tesouro. Você pode usá-lo para realizar todas as operações de compra e venda de títulos.

Além do Tesouro Direto, também será possível investir em outros produtos financeiros por meio de uma corretora.

No entanto, procure uma corretora que não cobre para você investir no Tesouro Direto. Caso contrário, isso pode reduzir a lucratividade das suas aplicações.

Etapa 2: defina os melhores títulos para seu perfil

Depois de abrir uma conta com um corretor, você deve escolher entre uma variedade de títulos do Tesouro, qual é a melhor para você. Não existe título melhor ou pior, mas aquele que melhor se adapta às suas necessidades.

Para saber disso, pense em seus objetivos.

Por que você está investindo esse dinheiro?

É sobre comprar um carro ou um novo imóvel?

Vai viajar e conhecer novos países?

Ou talvez até se aposente?

As títulos do Tesouro têm várias características, algumas com vencimentos muito longos, como mais de 20 anos. Portanto, a segunda etapa é definir seus objetivos para escolher seus títulos.

Mas seja claro e específico sobre seus objetivos. Coloque valores e prazos em seus objetivos. Dessa forma, você pode saber qual título é mais adequado para cada um de seus objetivos financeiros.

Etapa 3: transferir dinheiro para o corretor

Depois de ter seus objetivos em mente, é hora de enviar dinheiro de sua conta corrente para a corretora que você acabou de abrir. Ao abrir uma conta na corretora, você terá o número da agência e o número da conta da corretora.

Portanto, é só pegar essas informações e enviar para a corretora o valor que deseja investir. No entanto, tenha cuidado com as taxas. Verifique com seu banco se você está pagando alguma quantia pelo TED.

Muitos bancos cobram taxas altas, como 10 ou 15 reais por uma transferência. Pode chegar a até 20 reais.

E se pretende aplicar valores pequenos, por exemplo, R $ 100, não vale a pena pagar R$ 20 por repasse, pois você deixará 20% do pedido na fonte.

Nestes casos, aconselho que verifique a possibilidade de abertura de uma conta bancária digital.

Esses bancos geralmente não cobram e as contas digitais são muito práticas e fáceis de usar. Após o envio do dinheiro à corretora, basta comprar o título selecionado.

Etapa 4: tenha disciplina e consistência

A parte mais prática de investir em um Tesouro Direto é abordada nas primeiras 3 etapas. No entanto, gostaria de adicionar uma quarta etapa. Para ser disciplinado e consistente.

Porque tanto quanto você pode investir pequenas quantias no Tesouro Direto. Não faz sentido investir apenas uma vez e nunca mais fazer nada.

Os resultados de investir dinheiro aparecerão a médio e longo prazo. Portanto, vale a pena investir uma parte do seu salário todo mês. Dessa forma, mais cedo ou mais tarde os resultados surgirão.

Conclusões

É muito importante que cada vez mais pessoas se familiarizem com este programa do governo.

Porque é benéfico tanto para o país quanto para o povo brasileiro, que pode investir seu dinheiro de forma mais consciente e rentável. A parte prática de investir em um Tesouro Direto é bem simples.

Inicialmente, para quem nunca investiu, encontrar todas essas informações pode parecer muito. Mas depois de fazer isso, você percebe que é muito fácil.

O que acho mais importante e difícil do que investir apenas no Tesouro Direto é o hábito de economizar uma parte do seu salário e investir todo mês.

Estudar educação financeira é um fator muito importante para quem busca uma vida financeira mais saudável. Livre de dívidas e preocupações.

Acho que o Tesouro Direto é o ponto de partida para quem começa a investir seu dinheiro.

Espero esclarecer alguns pontos desse investimento que está se tornando cada vez mais popular entre os brasileiros. E graças a esse artigo foi possível entender o que é o Tesouro Direto e como investir nele.